عز الدين السريفي
في خطوة تعكس الثقة في قدرات السوق المالية المغربية على مواكبة المشاريع الاستثمارية الكبرى، نجح كل من CIH Bank وSaham Bank في استكمال عملية إصدار سندات خاصة لفائدة شركة SOMAGEC بقيمة إجمالية بلغت 500 مليون درهم، وذلك في إطار استراتيجية الشركة الرامية إلى تعزيز مواردها المالية ودعم برنامجها الاستثماري خلال السنوات المقبلة.
وجرى تنفيذ العملية عبر اكتتاب خاص موجه للمستثمرين المؤهلين، حيث تكفل البنكان بمهام هيكلة وتنظيم الإصدار، فيما اضطلع CIH Bank بدور المؤسسة المركزية المشرفة على تنسيق مختلف مراحل العملية، بما يضمن إنجازها وفق أعلى المعايير المالية والتنظيمية.
ويأتي هذا الإصدار في سياق توجه SOMAGEC إلى تنويع مصادر تمويلها وتقوية بنيتها المالية، استعداداً لتنفيذ برنامج استثماري طموح يمتد بين سنتي 2026 و2030، ويهدف إلى مواصلة تطوير مشاريعها وتعزيز حضورها في القطاعات التي تنشط بها، مع الاعتماد بشكل أكبر على سوق الرساميل كرافعة لتمويل استثماراتها المستقبلية.
وعرفت العملية مشاركة عدد من المستشارين المتخصصين، حيث تولى مكتب Maleh Law Firm مهام الاستشارة القانونية، بينما أُسندت مهمة تمثيل حملة السندات إلى مكتب Hdid & Associés، بما يعكس الحرص على توفير الإطار القانوني والتنظيمي اللازم لإنجاح هذه العملية المالية.
وتؤكد هذه الصفقة الدينامية المتواصلة التي يعرفها سوق الرساميل المغربي، والدور المتنامي الذي تضطلع به المؤسسات البنكية في ابتكار حلول تمويلية تستجيب لاحتياجات المقاولات الوطنية، خاصة تلك التي تقود مشاريع استثمارية كبرى ذات أثر اقتصادي وتنموي.
كما يبرز هذا الإصدار أهمية تعزيز التكامل بين القطاع البنكي وسوق الرساميل، بما يتيح للشركات الوطنية تنويع أدوات التمويل وتقليص الاعتماد على القروض التقليدية، في انسجام مع التوجهات الرامية إلى تطوير المنظومة المالية الوطنية وتعزيز قدرتها على مواكبة الأوراش الاستثمارية الكبرى، بما يسهم في دعم النمو الاقتصادي وتحفيز الاستثمار وخلق القيمة المضافة.
